Кризис ликвидности заставил белорусские банки резко повысить ставки по депозитам

Сохраняющийся со второй половины сентября кризис рублевой ликвидности в белорусской банковской системе заставил коммерческие банки резко повысить ставки по депозитам в белорусских рублях. Проведенный агентством "Интерфакс-Запад" мониторинг свидетельствует, что системообразующие банки объявили о повышении ставок по депозитам в белорусских рублях с начала ноября на 7-9 процентных пунктов, до 42-49% годовых. Ранее до соответствующего уровня повысили ставки по депозитам малые и средние белорусские банки.

Повышение ставок по депозитам продолжается в банковской системе с начала октября, после того, как в течение летних месяцев ставки стабилизировались на уровне 25-30% годовых. До этого ставки последовательно снижались с максимума в 70% годовых, который был отмечен в декабре 2011 года - январе 2012 года.

Эксперты в банковских кругах отмечают, что характерной особенностью текущего повышения ставок является их краткосрочность - банки предлагают вкладчикам максимальные ставки сроком на 1 месяц, ставки по 3-месячным депозитам не превышают 40% годовых. По их мнению, это связано с ожиданиями банков по преодолению кризиса ликвидности до конца года.

Эксперты также констатируют, что под влиянием роста стоимости ресурсов в белорусских рублях, банки значительно повысили и стоимость кредитов в нацвалюте, доведя их к настоящему времени до уровня 50% годовых с, в среднем, 30% годовых в начале сентября. В связи с этим отмечается сокращение спроса на рублевые кредиты и возобновление активного кредитования в инвалюте, что вызывает повышение ставок по соответствующим инструментам.

Тем временем, ставки межбанковских кредитов (МБК) в белорусских рублях, которые из-за дефицита ликвидности в период со второй половины сентября до середины октября выросли с 20% до 60% годовых, начали демонстрировать тенденцию к снижению. Так, по данным Нацбанка, 30 октября средняя ставка по однодневным МБК снизилась до 56% годовых с 58% 29 октября и 59% - 26 октября.

Снижение ставок МБК вызвано расширяющейся ресурсной поддержкой госбанков со стороны Нацбанка, который с прошлой недели перешел в режим ежедневного предоставления им ликвидности по ставке 50% годовых. Руководство НББ объясняло возобновление эмиссионной поддержки госбанков необходимостью осуществления ими текущих платежей с расчетных счетов клиентов. НББ и Минфин подчеркивают сохранение жесткой финансовой политики по отношению к банкам, с целью минимизации усилившегося в сентябре-октябре биржевого спроса на инвалюту.

Дефицит ликвидности в белорусской банковской системе был вызван повышением нормативов резервирования с 1 сентября по привлеченным средствам в инвалюте до 12%. Кроме того, под влиянием девальвационных ожиданий, в сентябре-октябре проявилась тенденция перетока рублевых вкладов населения в валютные.

С февраля по вторую половину сентября в банковской системе сохранялась избыточная ликвидность, которая поддерживалась высокими ставками и операциями Нацбанка по покупке инвалюты.